Antiga mesquita árabe, situada na Rua Henrique Calado foi capela dos Alcaides do Castelo. Em 1499 foi restaurada como Capela da Misericórdia. Também esta foi afectada pelo terramoto de 1755, tendo-se depois procedido à reconstrução do primitivo corpo e do portal em estilo gótico.

No seu interior, salienta-se um retábulo de talha onde se encontra uma imagem da N.ª Sr.ª da Visitação e do Senhor Morto e, ainda, o túmulo de Rui Dias, que possivelmente teria sido Alcaide do Castelo.